Taxe d’abonnement der SPF in Luxemburg: 0,25 %

Die Taxe d’abonnement der SPF in Luxemburg ist eine jährliche Steuer von 0,25 %, die an die Stelle der Gewinnbesteuerung tritt. Die Gesellschaft zur Verwaltung von Familienvermögen ist durch das Gesetz vom 11. Mai 2007 von Körperschaftsteuer, kommunaler Gewerbesteuer und Vermögensteuer befreit und entrichtet nur diese vierteljährlich erklärte und gezahlte Steuer.

Die Regelung beruht damit auf einem einfachen Austausch. Die Gesellschaft verzichtet auf jede gewerbliche Tätigkeit und beschränkt ihren Zweck auf Erwerb, Halten, Verwaltung und Verwertung von Finanzvermögenswerten. Im Gegenzug fällt sie aus dem Bereich der direkten Steuern heraus und unterliegt nur einer Steuer auf Eigenkapital und Verschuldung, nicht auf ihr Ergebnis. Eine SPF mit hohen Dividendeneinnahmen und eine SPF ohne Einnahmen zahlen bei gleichem Kapital und gleichen Schulden dieselbe Steuer.

Das unterscheidet dieses Vehikel von einer gewöhnlichen Holding. Eine SOPARFI bleibt voll steuerpflichtig, zieht Aufwendungen ab, nutzt die Beteiligungsbefreiung und hat Zugang zu Steuerabkommen. Die Gesellschaft zur Verwaltung von Familienvermögen steht außerhalb dieses Bereichs und hat daher weder Zugang zu Abkommen noch zur Mutter-Tochter-Richtlinie und kann keine Verluste geltend machen. Die Wahl richtet sich somit nicht nach dem Steuersatz, sondern nach der Art der Beteiligungshaltung: Sobald eine Beteiligung aktiv geführt wird, ist die SPF nicht mehr das geeignete Vehikel.

Die Taxe d’abonnement ist nicht auf die SPF beschränkt: Die Administration de l'enregistrement, des domaines et de la TVA erhebt sie auch von Investmentfonds, mit anderen Sätzen und Bemessungsgrundlagen. Das Büro für die Taxe d’abonnement ist der einzige steuerliche Ansprechpartner einer SPF, während eine steuerpflichtige Gesellschaft mit der Administration des contributions directes kommuniziert.

Die Bemessungsgrundlage der Taxe d’abonnement einer luxemburgischen SPF umfasst drei Elemente nach Artikel 5 des Gesetzes vom 11. Mai 2007: das eingezahlte Gesellschaftskapital, das Agio und den Teil der Verbindlichkeiten, der am ersten Tag des Geschäftsjahres das Achtfache der Summe der beiden ersten Elemente übersteigt.

Die Achtfachregel wird in Mandaten am häufigsten unterschätzt. Solange die Verschuldung unter dem Achtfachen der eingebrachten Mittel bleibt, erhöht sie die Bemessungsgrundlage nicht. Darüber hinaus wird der Überschuss vollständig einbezogen. Eine mit 1 000 000 Euro ausgestattete SPF – beispielsweise 200 000 Euro eingezahltes Kapital und 800 000 Euro Agio – verfügt damit über einen Verschuldungsfreibetrag von 8 000 000 Euro. Bei Schulden von 9 500 000 Euro am ersten Tag des Geschäftsjahres erhöht der Überschuss von 1 500 000 Euro die Bemessungsgrundlage auf 2 500 000 Euro. Daraus folgt eine Jahressteuer von 6 250 Euro, zahlbar in Vierteln von 1 562,50 Euro.

Daraus folgen zwei praktische Konsequenzen. Erstens ist eine Finanzierung über das Gesellschafter-Verrechnungskonto nicht neutral: Sie erhöht die Verbindlichkeiten und kann die Achtfachgrenze überschreiten, während eine Einlage als Agio nur mit ihrem eigenen Betrag in die Bemessungsgrundlage eingeht. Zweitens ist der erste Tag des Geschäftsjahres maßgeblich, nicht der Abschlussstichtag. Eine Rückzahlung während des Jahres korrigiert die Bemessungsgrundlage des laufenden Geschäftsjahres nicht.

Rücklagen, Ergebnisvortrag und Jahresergebnis stehen nicht in der abschließenden Aufzählung des Artikels 5. Eine SPF, die Gewinne ansammelt, ohne sie in Kapital umzuwandeln, erhöht dadurch ihre Steuer nicht. Deshalb ergibt sich die Bemessungsgrundlage aus der Bilanz und nicht aus der Gewinn-und-Verlustrechnung, und deshalb bleibt die Erstellung des Jahresabschlusses unverzichtbar, obwohl die Gesellschaft keine Einkommensteuererklärung abgeben muss.

Die Taxe d’abonnement wird in Luxemburg vierteljährlich innerhalb der ersten zwanzig Tage des Folgequartals erklärt und gezahlt: bis zum 20. April für das erste Quartal, 20. Juli für das zweite, 20. Oktober für das dritte und 20. Januar des Folgejahres für das vierte.

Die elektronische Einreichung ist seit dem 1. Juli 2021 verpflichtend. Die Quartalserklärungen erfolgen über die Verfahren auf guichet.public.lu mit einem LuxTrust-Identifizierungsmittel oder einem elektronischen Personalausweis. Das zuständige Büro akzeptiert keine Papiererklärungen mehr. Der Jahressatz wird auf die Bemessungsgrundlage angewandt und das Ergebnis anschließend durch vier geteilt; diese Teilung nimmt die Anwendung selbst vor.

Im Gründungs- und im Liquidationsjahr erfolgt eine anteilige Berechnung. Die SPF entrichtet die Steuer entsprechend der Zahl der Tage, an denen sie im betreffenden Quartal bestand. Maßgeblich sind die im Handels- und Gesellschaftsregister veröffentlichten Daten, nicht das Unterzeichnungsdatum der Urkunde. Die Erklärungspflicht läuft daher vom im Register eingetragenen Gründungsdatum bis zum dort eingetragenen Auflösungsdatum.

Wir sehen bei diesem Kalender regelmäßig zwei Versäumnisse. Das erste betrifft den Termin am 20. Januar, der während der Vorbereitung des Vorjahresabschlusses in den Hintergrund gerät. Das zweite betrifft die Aktualisierung des Betrags: Vor 2025 gegründete SPF verwendeten in ihren Planungen noch den alten Mindestbetrag, und die Berichtigung erfolgte ein Quartal verspätet. Für eine passive Holding beginnt die vollständige Betreuung der Erklärungen gemäß unserer Honorarübersicht bei 250 € ohne MwSt. pro Monat. Die Taxe d’abonnement selbst verlangt bei unveränderter Bemessungsgrundlage nur eine quartalsweise Eingabe.

Mindest- und Höchstbetrag begrenzen die Belastung jeder luxemburgischen SPF: Die Jahressteuer darf weder unter 1 000 Euro liegen noch 125 000 Euro übersteigen. Bis einschließlich 2024 betrug das jährliche Minimum 100 Euro; der Höchstbetrag ist seit 2007 unverändert.

Die Erhöhung des Mindestbetrags stammt aus dem Gesetz vom 20. Dezember 2024 zur Modernisierung des SPF-Gesetzes, veröffentlicht am 24. Dezember 2024 im Amtsblatt. Das Rundschreiben Nr. 823 des Direktors der Administration de l'enregistrement, des domaines et de la TVA vom 27. Dezember 2024 legt das Inkrafttreten auf den ersten Tag des auf die Veröffentlichung folgenden Quartals fest, also auf den 1. Januar 2025.

Die praktische Wirkung ist asymmetrisch. Das verzehnfachte Minimum trifft genau die kleinsten SPF, deren eingezahltes Kapital und Agio 400 000 Euro nicht übersteigen. Unterhalb dieser Bemessungsgrundlage ergibt der Satz von 0,25 % weniger als den Mindestbetrag, sodass die Steuer pauschal ist. Der Höchstbetrag wird dagegen erst oberhalb einer Bemessungsgrundlage von 50 000 000 Euro erreicht; dort steigt die Steuer mit weiteren eingebrachten Mitteln nicht mehr.

Eine ruhende SPF entgeht der Steuer daher nicht. Solange sie im Register eingetragen ist, schuldet sie den jährlichen Mindestbetrag. Das verändert die Wirtschaftlichkeitsrechnung einer stillgelegten Struktur: Ein ungenutztes Vehikel zu behalten kostet nun zehnmal so viel wie vor 2025. Dies ist einer der wenigen Parameter, die eine erneute Prüfung einer älteren Vermögensstruktur rechtfertigen, neben der Nachfolgefrage bei langjährigem Besitz.

Die SPF-Regelung in Luxemburg setzt kumulative Bedingungen voraus, von deren Einhaltung die Taxe d’abonnement niemals befreit: zulässige Anleger, ein auf Finanzvermögenswerte beschränkter Zweck, das Verbot von Immobilienbesitz und eine jährliche Bescheinigung an die Verwaltung.

Die zulässigen Anleger sind in Artikel 3 Absatz 1 des Gesetzes definiert: natürliche Personen im Rahmen ihrer privaten Vermögensverwaltung, Vermögenseinheiten, die ausschließlich im Interesse des Privatvermögens natürlicher Personen handeln, und Intermediäre, die für diese Anleger tätig werden. Jeder Anleger muss diese Eigenschaft schriftlich erklären. Eine operativ tätige juristische Person oder ein institutioneller Anleger kann daher nicht am Kapital beteiligt werden.

Der Zweck ist auf Finanzvermögenswerte im Sinne des Gesetzes vom 5. August 2005 über Finanzsicherheiten sowie auf Bargeld und Kontoguthaben beschränkt. Die SPF darf Beteiligungen halten, sich aber nicht in die Geschäftsführung der betreffenden Gesellschaften einmischen. Der unmittelbare Besitz einer Immobilie ist von Anfang an ausgeschlossen, da eine Immobilie kein Finanzvermögenswert ist. Der mittelbare Besitz über eine Personengesellschaft nach Paragraf 11bis des Steueranpassungsgesetzes von 1934 oder über einen oder mehrere Investmentfonds ist seit dem 1. Juli 2021 verboten.

Artikel 4 Absatz 2 ergänzt eine Voraussetzung zu erhaltenen Dividenden. Die SPF verliert die Befreiung für das betreffende Geschäftsjahr, wenn mindestens 5 % ihrer gesamten Dividenden aus Beteiligungen an nicht ansässigen und nicht börsennotierten Gesellschaften stammen, die keiner mit der Körperschaftsteuer vergleichbaren Steuer unterliegen. Die Gesellschaft muss Unterlagen zur Beurteilung dieser Vergleichbarkeit bereithalten; daher ist die Besteuerung jeder ausschüttenden Gesellschaft zu dokumentieren.

Die jährliche Bescheinigung ist schließlich spätestens am 31. Juli elektronisch zu übermitteln und betrifft unabhängig vom Geschäftsjahr das vorherige Kalenderjahr. Sie wird vom Domizilierungsdienstleister der Gesellschaft oder andernfalls von einem Rechnungslegungsfachmann mit reglementiertem Titel, einem Expert-comptable oder zugelassenen Abschlussprüfer, unterzeichnet. Eine von einem Verwaltungsratsmitglied, Geschäftsführer oder wirtschaftlich Berechtigten unterzeichnete Bescheinigung wird von der Verwaltung abgelehnt.

Ein Verstoß gegen das SPF-Gesetz führt in Luxemburg vor einem Entzug der Regelung zu einer Verwaltungsbuße: bei Verstößen gegen Erklärungspflichten bis zur Hälfte der geschuldeten jährlichen Taxe d’abonnement oder bis zu 10 000 Euro, wenn diese Steuer nicht bestimmt werden kann; bei besonders schwerwiegenden Verstößen bis zu 250 000 Euro.

Diese Abstufung ist neu und schützt den Steuerpflichtigen ebenso, wie sie ihn belastet. Vor dem Gesetz vom 20. Dezember 2024 konnte der Verwaltungsdirektor die Regelung bei jedem Verstoß ohne weitere Präzisierung entziehen. Der modernisierte Text knüpft den Entzug an einen hinreichend schweren und fortdauernden Verstoß während eines Zeitraums, in dem die Gesellschaft einer Aufforderung zur Behebung nicht nachgekommen ist. Die Bußgeldentscheidung mit einer Behebungsfrist von höchstens sechs Monaten ab Zustellung ist damit zur verfahrensrechtlichen Voraussetzung jedes Entzugs geworden.

Wird der Entzug ausgesprochen, ist er endgültig und rückwirkend. Die Gesellschaft erhält Gelegenheit zur Stellungnahme. Der Entzug wirkt anschließend zum späteren der beiden folgenden Zeitpunkte: dem ersten von der Verwaltung festgestellten Verstoß oder dem 1. Januar des vierten Jahres vor dem Entscheidungsjahr. Vollstreckbar wird die Entscheidung erst nach ihrer Bestandskraft, also nach Ablauf der dreimonatigen Ausschlussfrist oder nach einem rechtskräftigen Urteil. Die Gesellschaft wird dann für den gesamten betroffenen Zeitraum wieder nach den allgemeinen Regeln steuerpflichtig.

Nach einem endgültigen Entzug darf die Gesellschaft Dritten gegenüber weder unter dem SPF-Status noch unter der SPF-Bezeichnung auftreten. Der Direktor kann für jeden Monat der Missachtung dieses Verbots eine Verwaltungsbuße von bis zu 5 000 Euro verhängen. Die neue Verfahrensregelung gilt nur für Verstöße nach Inkrafttreten des Gesetzes am 25. Dezember 2024; frühere Verstöße unterliegen weiterhin der vorherigen Fassung.

Für Financial Services Luxembourg verfasst und vor der Veröffentlichung von Mickaël LOC, zugelassenem Buchhalter (Genehmigung 10077274), gegengelesen. Satz, Bemessungsgrundlage, Mindest- und Höchstbetrag, Quartalsfristen, Voraussetzungen der Regelung, jährliche Bescheinigung, Geldbußen und Entzugsverfahren wurden am 17. Oktober 2026 anhand der nachstehenden amtlichen Quellen überprüft.

Folgende Quellen wurden konsultiert. Aus dem Portal für indirekte Steuern: die Fachseite zur Gesellschaft zur Verwaltung von Familienvermögen mit dem Jahressatz von 0,25 %, der Bemessungsgrundlage aus eingezahltem Gesellschaftskapital, Agio und dem am ersten Tag des Geschäftsjahres bestehenden Schuldenanteil über dem Achtfachen von Kapital und Agio, dem jährlichen Mindestbetrag von 1 000 Euro, dem Höchstbetrag von 125 000 Euro, der tageweisen anteiligen Berechnung im Quartal des Gründungs- und Liquidationsjahres, der Maßgeblichkeit der im Handels- und Gesellschaftsregister veröffentlichten Daten und der Geldbuße bis zur Hälfte der Jahressteuer bei verspäteter Einreichung oder Zahlung.

Das von derselben Verwaltung veröffentlichte Rundschreiben Nr. 823 vom 27. Dezember 2024 behandelt die Modernisierung des Gesetzes vom 11. Mai 2007: Erhöhung des jährlichen Mindestbetrags auf 1 000 Euro ab dem ersten Tag des auf die Veröffentlichung vom 24. Dezember 2024 folgenden Quartals, Geldbuße bis zu 250 000 Euro bei besonders schweren Verstößen, Behebungsaufforderung mit höchstens sechs Monaten Frist, Entzug des Status nur bei schwerem und fortdauerndem Verstoß, endgültiger und rückwirkender Entzug zum späteren Zeitpunkt zwischen dem ersten festgestellten Verstoß und dem 1.

Januar des vierten Jahres vor der Entscheidung, aufgeschobene Vollstreckung bis zur Bestandskraft, Verbot der Bezeichnungsverwendung nach Entzug und Geldbuße bis zu 5 000 Euro pro Monat sowie Anwendung des neuen Systems nur auf Verstöße nach dem 25. Dezember 2024. Der Hinweis derselben Verwaltung zur jährlichen Bescheinigung nennt den Termin am 31. Juli, den Bezug auf das vorherige Kalenderjahr unabhängig vom Geschäftsjahr, die Unterzeichnung durch den Domizilierungsdienstleister oder andernfalls einen Berufsträger mit reglementiertem Titel sowie die Ablehnung von Bescheinigungen eines Verwaltungsratsmitglieds oder wirtschaftlich Berechtigten.

Die Meldung desselben Portals zu den Änderungen vom 1. Juli 2021 nennt das Verbot mittelbaren Immobilienbesitzes über Einheiten nach Paragraf 11bis des Steueranpassungsgesetzes und über Investmentfonds sowie die verpflichtende elektronische Einreichung. Beide beruhen auf dem Haushaltsgesetz vom 19. Dezember 2020 und werden im Rundschreiben Nr. 804bis vom 17. Februar 2021 erläutert. Aus dem Portal Guichet.lu: das Informationsblatt zur Taxe d’abonnement bestätigt Satz, Mindest- und Höchstbetrag, die Teilung der Jahressteuer durch vier und die vier Termine am 20.

April, 20. Juli, 20. Oktober und 20. Januar. Von der Administration des contributions directes: das SPF-Informationsblatt ihres A-bis-Z-Verzeichnisses zum Ausschluss der Mutter-Tochter-Richtlinie, zur fehlenden Quellensteuer auf von einer SPF ausgeschüttete Dividenden unbeschadet der Besteuerung bei ansässigen Empfängern und zum Verbot der Einmischung in die Geschäftsführung gehaltener Gesellschaften. Von Legilux schließlich: der im Amtsblatt veröffentlichte Text des Gesetzes vom 11. Mai 2007 zu den zulässigen Gesellschaftsformen, zur Definition von Finanzvermögenswerten durch Verweis auf das Gesetz vom 5.

August 2005 über Finanzsicherheiten, zu den zulässigen Anlegern nach Artikel 3, zur Befreiung von Einkommensteuer, kommunaler Gewerbesteuer und Vermögensteuer nach Artikel 4 Absatz 1, zum Verlust der Befreiung nach Artikel 4 Absatz 2 bei mindestens 5 % der gesamten Dividenden aus nicht ansässigen und nicht börsennotierten Beteiligungen ohne vergleichbare Besteuerung sowie zur Pflicht einer jährlichen Bescheinigung.

Drei Punkte konnten zu diesem Zeitpunkt nicht anhand einer amtlichen Quelle überprüft werden. Erstens der konkrete Zahlenwortlaut des Artikels 5 nach dem Gesetz vom 20. Dezember 2024: legilux.public.lu ist aus dieser Umgebung nicht zugänglich, und die anhand indexierter Auszüge gelesene Fassung enthält noch das Minimum von 100 Euro. Der Betrag von 1 000 Euro beruht daher auf dem Rundschreiben Nr. 823 und den übereinstimmenden aktuellen Verwaltungsseiten. Zweitens die Behandlung des jährlichen Mindestbetrags bei anteiliger Berechnung: Die Quellen nennen die tageweise Berechnung im Quartal des Gründungs- und Liquidationsjahres, sagen aber nicht, ob auch das Minimum anteilig berechnet wird oder in voller Jahreshöhe geschuldet bleibt.

Drittens die Behandlung eines vom Kalenderjahr abweichenden Geschäftsjahres beim Stichtag für die Schuldenbeurteilung, die das Rundschreiben Nr. 823 anspricht, ohne dass die Einzelheiten gelesen werden konnten. Diese drei Punkte lassen sich in der konsolidierten Fassung des Gesetzes vom 11. Mai 2007 auf legilux.public.lu, im vollständigen Rundschreiben Nr. 823 auf pfi.public.lu und beim Büro für die Taxe d’abonnement der Administration de l'enregistrement, des domaines et de la TVA überprüfen.

Dieser Artikel gibt den Rechtsstand zum Zeitpunkt der Veröffentlichung wieder und stellt keine individuelle rechtliche oder steuerliche Beratung dar: Die Berechtigung zur Regelung, die Berechnung der Bemessungsgrundlage, die Wirkung konzerninterner Verschuldung und das Sanktionsrisiko hängen von Satzung, Gesellschafterstruktur und genauer Art der gehaltenen Vermögenswerte ab. Sätze, Beträge, Texte und Fristen ändern sich; jede Entscheidung mit Auswirkungen auf Ihre Struktur sollte zu dem Zeitpunkt überprüft werden, in dem Sie sich darauf berufen. Fehler können an contact@financialservices.lu gemeldet werden; die Korrektur wird im Artikel datiert.